کسب درآمد در بورس و فارکس، کریپتو و بازار طلا و ارز، نیازمند تحلیل بورس و فارکس و سایر بازارهای مالی است. اگر از طریق سرچ به این صفحه آمدید، این مطلب دومین درس از دوره رایگان آموزش شروع از صفر در بازارهای مالی است. لذا خوب است بدانید این یک دوره رایگان برای همه فعالان بورس، فارکس، کریپتو و یا طلا و ارز ضروری است. درنتیجه بهتر است دوره شروع از صفر را از درس اول تا درس آخر و بصورت کامل دنبال کنید.
تفاوت و فرق بین قیمت و ارزش چیست؟
در هر کجای دنیا و هرچیزی که معامله می‌شود، دو پارامتر مهم دارد. یکی “ارزش” است و دیگری “قیمت” است. شاید تصور کنید که این دو پارامتر یکی است و فرقی با هم ندارد. اما این تصور اشتباه است. گرچه این دو پارامتر (قیمت و ارزش) به همدیگر مرتبط است، اما معمولا مستقل از همدیگر هستند و مقادیر آن میتواند خیلی متفاوت باشد.
ارزش چیست؟
مبلغی است که برای تولید هر کالا و یا در اوراق بهادار به عنوان ارزش ذاتی و یا واقعی شناخته می‌شود. مثلا هزینه تولید یک خودرو و یا مقدار دارایی‌های یک شرکت میتواند تعیین کننده ارزش واقعی باشد.
قیمت چیست؟
مبلغی است که فعالان بازار برای خرید یک کالا و یا اوراق بهادار حاضر به پرداخت آن مبلغ هستند. مثلا فعالان بازار خودرو حاضرند یک دستگاه 206 را به مبلغ 900 میلیون خرید کنند.
تغییر قیمت در بازارهای مالی
این اصل بسیار مهمی در تغییرات قیمت در بازارهای مالی است که "قیمت حول ارزش درحال چرخش است". این اصل، اساس و پایه تغییرات قیمت در بازارهای مالی است.
روش‌های تحلیل‌گری در بازارهای مالی (فاندامنتال و تکنیکال)
با توجه به توضیحاتی که درباره “قیمت” و ارزش” بیان شد، دو روش تحلیل‌گری در بازارهای مالی مثل بورس و فارکس ابداع شده است. درواقع هدف از تحلیل کردن بورس و فارکس و سایر بازارهای مالی میتواند متفاوت باشد. یعنی به دنبال “تحلیل قیمت” در بازار هستیم یا به دنبال “تحلیل ارزش” هستیم. بر همین اساس یکی از دو روش تحلیلی زیر دنبال می‌شود.
- تحلیل بنیادی (فاندامنتال): به دنبال تحلیل “ارزش” است.
- تحلیل تکنیکال (تکنیکی): به دنبال تحلیل “قیمت” است.
تفاوت تحلیل بنیادی (فاندامنتال) و تکنیکال
استاد محمدپور در ویدئو این درس، به شکلی موثر و مفید، تفاوت بین این دو روش تحلیل‌گری در بازارهای مالی را تشریح می‌کند. اگر هنوز این ویدئو را مشاهده نکردید، همین الان برای دیدن این ویدئو اقدام کنید. در این ویدئو به موضوع تغییر “ارزش و قیمت” در گذر زمان توجه کنید. درواقع هدف از تحلیل بورس و فارکس یا هر بازار مالی دیگر، اینست که حرکت بعدی و آینده “قیمت” یا “ارزش” شناسایی شود.
اگر به دنبال آینده “ارزش” باشیم، از روش تحلیلی “بنیادی” استفاده می‌کنیم.
اگر به دنبال آینده “قیمت” باشیم، از روش تحلیلی “تکنیکال” استفاده می‌کنیم.
کدام روش تحلیل‌گری در بازارهای مالی موثرتر است؟
همه فعالان بازارهای مالی برای کسب درآمد و سود از بورس یا فارکس و هر بازار دیگری، به دنبال روش تحلیلی بسیار موثر هستند. گرچه بهترین انتخاب بین روش‌های تحلیل‌گری در بازارهای مالی (تکنیکال یا بنیادی) به علاقه افراد بستگی دارد. اما برای اینکه بتوانیم به روشی اصولی یکی از این روش‌های تحلیل‌گری در بازارهای مالی (تکنیکال یا بنیادی) را انتخاب کنیم، بهتر است دو سوال زیر (الف | ب) را پاسخ دهیم.
الف) کدام پارامتر (قیمت یا ارزش) معامله می‌شود؟
اولین چالش در انتخاب روش تحلیلی در بورس، فارکس، طلا و ارز و یا کریپتو ایسنت که بین قیمت و ارزش یکی را انتخاب کنیم. درنتیجه سوال اینست که در بازارهای مالی کدام پارامتر معامله می‌شود؟ یعنی مبنای معاملات در بورس و فارکس یا هر بازار دیگری مثل بازار خودرو و مسکن، قیمت است یا ارزش؟
تقریبا پاسخ این سوال بسیار ساده و معلوم است. وقتی که قصد خرید خودرو یا آپارتمان یا هر چیز دیگری دارید، کدام سوال زیر را می‌پرسید.
- “قیمت” خودرو چقدر است؟
- “ارزش” خودرو چقدر است؟
همه ما از کودکی با این موضوع مواجه شدیم. یعنی برای خرید هر چیزی سوال می‌کنیم که: “قیمت” آن کالا چقدر است؟ درنتیجه در بازارهای مالی مثل بورس، فارکس، کریپتو، طلا و ارز هم همین اصل برقرار است. یعنی مبنای همه معاملات “قیمت” است.
ب) آیا قیمت همیشه تابع ارزش است؟
همانطور که در ویدئو آموزشی این درس توسط استاد محمدپور بیان شد، تغییر در “ارزش” مهمترین عامل در تغییر پایدار “قیمت” است. اما واقعا قیمت فقط تحت تاثیر ارزش جابجا می‌شود یا اینکه قیمت میتواند به عنوان یک عامل مستقل از ارزش نیز تغییر کند. اجازه بدهید پاسخ این سوال را از شما بپرسیم. اگر ویدئو این درس را مشاهده کرده باشید، می‌توانید پاسخ این سوال را به راحتی بیان کنید. آیا قیمت میتواند به عنوان یک پارامتر مستقل از ارزش نوسان کند؟ یا فقط تحت تاثیر تغییر ارزش، جابجا می‌شود؟
سوالات متداول
آیا تحلیل بنیادی برای بلندمدت و تحلیل تکنیکال برای کوتاه مدت است؟
خیر – این یک تصور اشتباه در بین تریدرها در بورس یا فارکس و حتی کریپتو است. تحلیل‌گران تکنیکال درصورتی که به تحلیل زمانی مسلط باشند، حتما می‌توانند تحلیل‌های بلندمدت بسیار خوبی انجام دهند. همچنین با تحلیل فاندامنتال هم می‌توان کوتاه مدتی نیز تحلیل کرد. گرچه تحلیل بنیادی برای تایم‌فریم کوتاه چندان کاربردی ندارد.
کدام روش تحلیل‌گری در بازارهای مالی مفیدتر و موثرتر است؟
گرچه نوع بازار مالی که قصد فعالیت در آن دارید، اهمیت دارد. اما در نهایت بهترین گزینه برای انتخاب یکی از این روش‌های تحلیلی (بنیادی و تکنیکال) به علاقمندی شما بستگی دارد. مطمئن باشید علاقمندی شما مهمترین پارامتر است. اما درس‌های بعدی را حتما ببینید تا تصمیم بهتری بگیرید.
برای انتخاب روش تحلیل بورس و فارکس عجله نکنید!
هنوز برای اینکه یکی از روش‌های تحلیل‌گری در بازارهای مالی مثل بورس یا فارکس را انتخاب کنید، زود است. اگر این درس را تکمیل کردید، بهتر است درس بعدی را دنبال کنید. در درس بعدی به تحلیل‌گران بنیادی از دور نگاه خواهیم کرد، تا روش تحلیل بنیادی بیشتر آشنا شوید. پس بدون معطلی درس بعدی را دنبال کنید.
5 پاسخ
پاسخ به سوال درس – قیمت میتونه مستقل از ارزش بالا و پایین بره.
تا حالا هیچوقت تفاوت تکنیکال و بنیادی رو اینجوری درک نکرده بودم. ممنون از آموزشهای روان و خوبتون
قیمت می تواند مستقل از ارزش تغییر کند
بطور مثال قیمت میتواند تحت تاثیر عواملی چون : جو روانی حاکم بر بازار ،مسائل سیاسی ، لابی گری و…. مستقل از ارزش ، تغییر کند
ممنون استاد
بسیار گویا و جامع
بسیار عالی. تعریف تحلیل فوندامنتال و تکنیکال با لینک آنها به ارزش و قیمت نکته جدیدی بود. اما شاید بشود گفت تحلیل فوندامنتال در کنار تمرکز بر ارزش، نیم نگاهی هم به قیمت دارد چون باید چراغ راه تحلیل تکنیکال باشد وگرنه فایده دیگری ندارد اما تحلیل تکنیکال فقط متمرکز بر قیمت است و کاری به ارزش ندارد.
قیمت می تواند به عنوان فاکتور مستقل نوسان کند. مثلا جریانات سیاسی، جو روانی و … بر روی قیمت تاثیرگذار است.